Статью подготовили специалисты образовательного сервиса Zaochnik.

Валюта и международные валютные отношения

Содержание:

Говоря о валюте и международных валютных отношениях необходимо в первую очередь вспомнить основные источники и способы получения информации и обработки данных, которые могут понадобится для анализа функций, роли и направлений развития отдельных валют. Также стоит поговорить об основных концепциях и методах организации валютных отношений и о теоретических и практических подходах, которые используются для анализа общей категории «валюта». Более того, для изучения валюты и международных валютных отношений понадобится вспомнить исторические аспекты эволюции золота в качестве средства международных расчётов и платежей. Также стоит обсудить роль ключевых и региональных валют и теоретические характеристики и практические аспекты функционирования современных валют.

Все эти знания помогут дать оценку типам валют со стороны историко-логических аспектов их эволюции, а также дадут возможность проанализировать и оценить эффективность принимаемых решений по регулированию основных структурных элементов валютных отношений. Кроме всего прочего, данный материал поможет правильно делать анализ и объяснять данные отечественной и зарубежной статистики о состоянии отдельных валют и валютных отношений. Также необходимо научиться устанавливать проблемы экономического характера во время анализа и оценки эффективности принимаемых решений по управлению и регулированию основных структурных элементов валютных отношений.

В ходе изучения данного материала можно овладеть навыками философского мышления для выработки системного, целостного взгляда в отношении проблем валютных отношений, а также приобрести навыки применения информации, в первую очередь той, которая была получена в глобальных компьютерных сетях, с целью анализа особенностей функционирования современных валютных отношений. Эта статья даст возможность ознакомиться с основными терминами, которые описывают процессы функционирования валют и валютных отношений, а также с историческими данными, которые обуславливают процессы эволюции валютных отношений и методами представления информации о состоянии валют и валютных отношений.

Понятия и критерии классификации валют

Основной международных валютных отношений являются международные деньги или валюты. Для начала стоит разобраться в том, что же такое международные деньги. Это поможет целесообразно и предметно углубиться в исследования понятия валюты, поскольку именно международные деньги являются объектом международных валютных отношений, так сложилось исторически.

Понять, что такое международные деньги можно посредством изучения их функций, которые заключаются в следующем:

  • Соизмерение стоимостей.
  • Обслуживание обращения.
  • Обслуживание платежей.
  • Накопление и сбережение.

Важно понимать, что международные деньги, даже при условии, что они выполняют функцию соизмерения стоимостей товаров и услуг, не являются всеобщей мерой стоимости.

Пример 1

Такая экономически неправильная ситуация сложилась после демонетизации золота, которая постепенно происходила в XX в. Конец этому процессу положила Ямайская конференция, которая прошла в 1976 г.

После 1976 г. все государства используют разные международные деньги на свой выбор, это зависит от стабильности той или иной валюты, от её доходности, удобства расчётов и от иных качеств международных денег.

В силу этих обстоятельств можно говорить о том, что современные международные деньги не могут быть всеобще признаны, в отличие от золота. Особенность международных денег состоит в том, что их признают не во всех странах, также не во всех странах можно ими рассчитываться и не по всем сделкам. Международными деньгами может быть не одна валюта, а несколько.

Замечание 1

В современных валютных отношениях международными деньгами является доллар США, евро, фунт стерлингов, швейцарский франк, японская йена.

Следует заметить, что процесс пополнения международных денег новыми деньгами не завершён, существует много причин, которые могут спровоцировать появление новых международных денег, среди таких причин глобализация и периодические системные финансовые кризис.

Функция международных денег в качестве средства соизмерения стоимостей появляется из функции денег как меры стоимости. Благодаря тому, что современным деньгам в основном свойственна кредитная природа, то они не могут быть международной мерой стоимости, в отличии от золота. Из-за этого международные деньги – национальные валюты – не могут выполнять роль основы для формирования системы мировых цен, поскольку это прямое нарушение эквивалентности в обмене с товарами и услугами на мировом рынке.

Замечание 2

В современной мировой экономике международные деньги сегодня являются капиталом, иными словами, самовозрастающей стоимостью или приростом стоимости.

Выполняя функцию средства соизмерения стоимостей, современные деньги весьма неустойчивы. Эта неустойчивость появляется из-за двойственной природы современных международных денег. С одной позиции, они по-прежнему остаются национальной валютой определённой страны или даже группы стран, а с другой – являясь одновременно международными деньгами, они чувствуют на себе влияние глобальных факторов, которые напрямую связаны с процессами, происходящими в глобальной экономике и политике на мировом финансовом рынке.

Эта глобализация как бы отрывает международные деньги от национальной почвы и делает их ещё более двуликими, при этом дестабилизирует глобальный финансовый рынок и глобальную экономику.

Замечание 3

На современном мировом рынке валют международные валюты представлены национальными валютами конкретных стран. Таким образом, можно говорить о том, что выпуск новых международных денег может повлечь за собой инфляционные последствия. Это в свою очередь, безусловно негативно отразится на ценообразовании, валютном курсе, платёжном балансе и на экономическом положении страны в целом, которая является эмитентом данных международных денег.

Двойственная среда национальных денег, которые по совместительству являются и международными, может стать причиной того, что, неся на себе национальную печать они вторгаются в процесс ценообразования в иных странах, это влечёт за собой нестабильность и неустойчивость экономики тех стран. Такие условия диктуют необходимость существования условных единиц, которые помогают функционировать двойным и тройным механизмам соизмерения стоимостей товаров.

Особенность современных международных денег состоит в том, что они крайне редко выступают в качестве средства обращения. Стоит сказать, что сами по себе международные деньги обращаются в немногих государствах. Сюда относятся США, зона евро, Великобритания, Швейцария и Япония. На мировом финансовом рынке данная функция должна быть выражена в трансграничных перемещениях огромных масс международных денег в наличной форме и их обмене на местные валюты или другие.

Замечание 4

Очевидно, что проникновение международных денег на национальный рынок влечёт за собой негативные последствия для национальной экономики, денежной и валютной сфер, а также влияет на инфляционные тенденции и усложняет систему расчётов. Более того создаётся серый и чёрный валютный рынок.

В качестве противодействия страны вводят валютный контроль и валютное регулирование.

В сфере международных валютных отношений функция международных денег в качестве средства обращения тесно связана с функцией средства платежа. Важно понимать, что в современном мире растёт не только объём средств платежа, но и увеличивается уровень их диверсификации.

В таблице ниже представлена классификация современных форм международных денег.

Группы международных средств платежа Государственные (национальные и региональные) Межгосударственные Частные
1. Международные кредитные и платежные средства

Банкноты.

Казначейские билеты

Резервная доля в МВФ.

Специальные права заимствования (СДР)

Вексель.

Чек.

Депозитный

сертификат

2. Международные кредитно-финансовые средства платежа Казначейские векселя Кредитная доля в МВФ  
3. Квазимеждународныс средства платежа

Облигации.

Боны.

Ноты

Кредиты МВФ

Облигации.

Акции.

Деривативы

Банкноты и казначейские билеты применяют только в частном международном обороте. Чаще всего международные деньги принимают форму международных кредитных и кредитно-финансовых инструментов в безналичной форме. При переходе от банкнот к кредитно-финансовым деривативам уменьшается качественная характеристика международных средств платежа, при этом количественная увеличивается. Процесс, который сопровождается увеличением объёмов валютных и кредитно-финансовых деривативов негативно влияет на устойчивость национальной системы и способствует валютно-финансовым кризисам.

В качестве средства накопления и сбережения выступают международные кредитные деньги. В современном мире это чаще всего доллары и евро. Из них формируются национальные валютные резервы, несмотря на то, что многие страны активно накапливают в своих резервах золото в слитках. Но из-за того, что даже в этом качестве золото не может выполнять денежных функций, то можно с уверенностью говорить о том, что здесь золото скорее выступает как средство сбережения стоимости.

Валюта или международные деньги

Чаще всего можно услышать, что международные деньги называют валютой.

Определение 1

Валюта – это денежная единица государства, которая обращается за его пределами и на внутреннем рынке.

Согласно данному определению можно выделить валюты:

  • Денежная единица страны.
  • Кредитные и платёжные средства, которые выражены в иностранных деньгах и используются для международных расчётов.
  • Региональные денежные единицы и платёжные средства.
Замечание 5

Необходимо различить понятия валюты и валютных ценностей.

Отличие в том, что второе понятие включает в свой состав кроме собственной валюты ещё и все финансово-кредитные активы, выраженные в валюте и драгоценные металлы в стандартных слитках.

Классифицируются валюты по следующим признакам:

  • Статус и сфера обращения.
  • Степень конвертируемости на национальном валютном рынке.
  • Степень обращения и применения на глобальном валютном рынке.
  • Вид валютных операций.
  • Торговый статус.
  • Материально-вещественная форма валюты.
  • Отношение к национальным валютным запасам.

Согласно статуса валюты бывают национальные и иностранные.

Определение 2

Национальная валюта – это денежная единица какой-либо страны, которая используется для внутреннего оборота или на международном финансовом рынке.

Определение 3

Иностранная валюта – это денежные единицы иностранных государств, которые находятся в обращении и являются законным платёжным средством в данных государствах.

Кроме этого по статусу можно выделить ещё некоторые типы валют: Резервные, свободно используемые, твёрдые и мягкие валюты.

Определение 4

Резервная валюта – это валюта, которая служит для выражения номинала ликвидных международных резервов страны и используемая для покрытия отрицательного сальдо платёжного баланса.

Определение 5

Свободно используемая валюта – это валюта, которая имеет мировое хождение как средства платежа и единицы стоимости в международных отношениях.

Определение 6

Твёрдая валюта – это валюта, которая имеет стабильный курс или даже постепенно регулярно увеличивающийся.

Определение 7

Мягкая валюта – это валюта, которая не имеет стабильного курса или он постоянно снижается.

Также можно разделить валюты по сфере обращения. Они бывают региональные, международные, мировые и ключевые. Региональными валютами являются те валюты, которые находятся в денежном обращении в конкретном регионе, например, евро. Международными валютами называются те, которые используют при международных расчётах и на мировом финансовом рынке.

Определение 8

Мировая валюта – это валюта, которая выполняет функции денег и используется всеми странами.

Исторически так сложилось, что вплоть до середины XX в. это было золото.

Определение 9

Ключевые валюты – это денежные знаки, которые представляют собой условные единицы меры стоимости для выражения цены.

Сегодня ключевой валютой является доллар США.

Пример 2

92 сырьевых товара публикует международная статистическая служба, из них 87 товаров имеют цены в долларах.

В последнее время набирает обороты в качестве международной валюты и евро.

Нужна помощь преподавателя?
Опиши задание — и наши эксперты тебе помогут!
 

Говоря о степени конвертируемости, то на национальном валютном рынке существуют свободно конвертируемые, частично конвертируемые, неконвертируемые, а также внешне и внутренне конвертируемые валюты.

Определение 10

Конвертируемость валюты – это валютная способность, которая относится к резидентам и нерезидентам страны без каких-либо ограничений обменивать национальную валюту на иностранную и использовать иностранную валюту для любых операций с любыми видами активов.

Свободно конвертируемые валюты – это те, которые свободно безо всяких ограничений обмениваются на другие валюты. Частично конвертируемые – это валюты тех стран, где существуют некие ограничения в отношении валют для резидентов или ограничения по отдельно взятым видам валютных операций. Такие конвертируемые валюты обмениваются только на некоторые иностранные и не все виды платёжных операций можно совершить по ним. Согласно признаку резидентства можно говорить о двух видах конвертируемых валют: внешне и внутренне конвертируемые валюты. Под внешней конвертируемостью подразумевается возможность свободного обмена национальной валютой для нерезидентов. А под внутренней – свободный обмен валюты для резидентов. Также можно говорит о частичной конвертируемости валют по текущим операциям. Более подробно можно рассмотреть на картинке ниже.

Неконвертируемые валюты характерны для стран, которые применяют практику запрета обмена национальных валют на иностранные, ограничения и запреты по ввозу и вывозы, покупке и продаже, а также других проведение других операций с иностранной валютой.

Степень конвертируемости национальной валюты должна быть регламентирована в соответствии со ст. VIII Устава МВФ, которая гласит, что ограничения должны быть отменены по текущему счёту платёжного баланса, ликвидированы множественные валютные курсы и должна быть проведена на практике дискриминационные валютные мероприятия.

Как показывает практика, после обеспечения внутренней и внешней конвертируемости валют по текущим операциям, монетарные власти проводят мероприятия по снятию всех ограничений по счету движения капиталов и таким образом, достигается полная конвертируемость валюты.

Валюта или международные деньги

Валюты также можно классифицировать по степени обращения и использования на мировом рынке. Это будут широко используемые, ограниченно используемые и редко используемые. Широко используемые валюты – это большая пятёрка валют – доллар, евро, фунт стерлингов, швейцарский франк и японская йена. К ограниченно используемым относятся валюты, которые используются в Австралии, Канаде, Китае, Сингапуре, Норвегии и т.д. Нужно заметить, что денежные единицы данных стран не обладают достаточной ликвидностью, чтобы использовать их при операциях на валютном рынке. К редко используемым относятся валюты тех стран, которые на практике применяют серьёзные валютные ограничения по объёмам операций или по валютным сделкам.

Также стоит сказать о валютах, которые классифицируются по участию в валютных операциях. Здесь выделяют валюту цены контракта, валюту платежа, валюту кредита, валюту клиринга и валюту векселя.

Определение 11

Валюта цены контракта – это денежная единица, в которой оценивается товар согласно условиям контракта.

Определение 12

Валюта платежа – это валюта сделки, или, валюта, в которой осуществляется сделка и все платежи по ней.

Важно отметить, что валюта платежа и валюта цены могут быть разными или одинаковыми.

Определение 13

Клиринговые валюты – это валюта в форме бухгалтерских записей банковских операций по взаимным поставкам товаров и оказанию услуг странами-участниками данного клирингового платёжного соглашения.

Валютные векселя представляют собой долговые обязательства по международному коммерческому кредиту.

Классифицируются валюты на валютном рынке и по торговому статусу в секторе мирового финансового рынка. Здесь валюты различают базовые и валюты котировки. Если валюта куплена или продана на валютном рынке, она является базовой, если служит для оценки торгуемой валюты, то она называется котируемой.

Различают также валюты по материально-вещественной форме, бывает безналичная и наличная. Безналичная валюта представляет собой только запись на банковском счёте.

Определение 14

Наличная валюта – это платёжное средство, которое состоит из банкнот и монет.

Замечание 6

В настоящее время происходит ограничение на мировом экономическом рынке наличной валюты.

По отношению к валютным резервам страны валюты классифицируются на резервные и прочие.

Определение 15

Резервные валюты – это национальные валюты ведущих стран, где государства хранят и приумножают свои международные валютные резервы.

Основной функцией резервных валют является выполнение роли международного платёжного средства в качестве базы для определения валютного курса иных национальных валют, а также использование для проведения валютных интервенций для влияния на курс валют стран-участниц мировой валютной системы.

Объективные предпосылки превращения национальной валюты в резервную выглядят так:

  • Страна-эмитент валюты должна занимать господствующее место в мировом производстве, экспорте товаров и капиталов.
  • В стране должна быть развитая национальная кредитно-базовая система.
  • Обязательно наличие организованного и ёмкого национального финансового рынка, который имеет развитые сектора, например, валютный, страховой или кредитный.
  • Должны быть либерализованы валютные операции и развита свободная обратимость валюты.

Для превращения национальной валюты в резервную необходима активная внешняя политика страны. Статус резервной открывает перед страной новые возможности и преимущества, которые связаны с:

  • Покрытием дефицита платёжного баланса национальной валютой.
  • Содействием в укреплении позиций национального капитала в конкурентной борьбе на мировом рынке товаров и услуг.

Однако, кроме преимуществ, страна-обладатель резервной валюты имеет и некоторые обязательства, которые заключаются в следующем:

  • Нудно поддерживать относительную стабильность резервной валюты.
  • Осуществлять реализацию мер, позволяющих ликвидировать дефицит платёжного баланса.
  • Отказаться от девальвации валюты и других валютных ограничений.

Бреттон-Вудская валютная система

Бреттон-Вудская валютная система подразумевает, что роль резервных валют принадлежит доллару и фунту стерлингов. Однако после 1976 г. статус резервных приобрели все валюты из большой пятёрки. Важно отметить, что роли в составе большой пятёрки у всех валют неравнозначные: доллару принадлежит 70%, а евро всего 12-15%.

Классификация валют систематизирована в таблице ниже.

Классификационный критерий Типы валют
Статус

Национальная.

Иностранная

Сфера обращения

Национальные.

Региональные.

Международные.

Мировые.

Ключевые

Степень конвертируемости (обратимости)

Свободно конвертируемые.

Частично конвертируемые.

Внешне и внутренне конвертируемые.

Замкнутые (неконвертируемые)

Степень обращения и использования на мировом валютном рынке

Свободно конвертируемые.

Частично конвертируемые.

Внешне и внутренне конвертируемые.

Замкнутые (неконвертируемые)

Степень обращения и использования на мировом валютном рынке

Широко используемые.

Ограниченно используемые.

Редко используемые

Участие в валютных операциях

Валюта контракта.

Валюта цены.

Валюта платежа.

Валюта кредита.

Валюта клиринга.

Валюта векселя (чека)

Торговый статус

Базовая валюта.

Котируемая валюта

Материально-вещественная форма

Наличная валюта.

Безналичная валюта

Отношение к резервам страны

Резервная валюта (ключевая).

Перезервная валюта

Среди всех типов валют, которые были рассмотрены выше и классифицировались по указанным признакам не были упомянуты прокси валюты или валютные пары, которым свойственно на протяжении одного периода времени менять курс. К таким парам относятся доллар и евро, фунт стерлингов и драхма ОАЭ.

Взаимосвязь валют на рынке возникает по следующим причинам:

  • Они могут взаимозаменяться во всех экономических операциях.
  • Они привязаны одна к одной.

Прокси валюты используют для дополнительного страхования, когда проводятся операции с высокой степенью риска.

Обозначают валюты специальным ISO-кодом. Международной организацией по стандартизации приняты меры, которые позволяют использовать сокращённые варианты названия валют. Эти коды содержат три буквы, две первые обозначают страну, а третья – валюту.

Пример 4

USD – доллар США; EUR – евро; СВР – английский фунт стерлингов; CHF – швейцарский франк; JPY – японская йена; С АО – канадский доллар; RUR – российский рубль и т.п.

Помимо национальных валют для проведения международных платежей используют международные счётные единицы: СДР (Special Drawing Rights – Специальные права заимствования в МВФ) и до 1999 г. – ЭКЮ (European Силепсу Unit). 

Определение 15

СДР – это безналичные деньги в виде записей на специальном счёте страны в МВФ.

Навигация по статьям

Выполненные работы по экономике
  • Экономика

    План развития кафедры экономической безопасности на перспективу. Заказ: 1426452

    • Вид работы:

      Эссе

    • Выполнена:

      20 мая 2019 г.

    • Стоимость:

      1 700 руб

    Заказать такую же работу
  • Экономика

    Оценка рыночной стоимости земельного участка (местоположение г. Красноярск).

    • Вид работы:

      Курсовая

    • Выполнена:

      8 декабря 2016 г.

    • Стоимость:

      800 руб

    Заказать такую же работу
  • Экономика

    Эссе на тему характеристика текущей экономической ситуации на мировом фондовом рынке

    • Вид работы:

      Эссе

    • Выполнена:

      22 сентября 2017 г.

    • Стоимость:

      1 100 руб

    Заказать такую же работу
  • Экономика

    Перспективы развития предпринимательской деятельности общеобразовательных организаций разных типоd

    • Вид работы:

      Реферат

    • Выполнена:

      19 января 2019 г.

    • Стоимость:

      3 000 руб

    Заказать такую же работу
  • Экономика

    Цена подчинения закону и цена внелегальности в РА

    • Вид работы:

      Эссе

    • Выполнена:

      26 апреля 2017 г.

    • Стоимость:

      400 руб

    Заказать такую же работу
  • Экономика

    Механизм функционирования экономической системы на примере конкретного вида

    • Вид работы:

      Реферат

    • Выполнена:

      20 ноября 2019 г.

    • Стоимость:

      400 руб

    Заказать такую же работу
  • Не получается написать работу самому?

    Доверь это кандидату наук!